導讀：在一些汽車行業(yè)、物流行業(yè)和部分零售行業(yè)中，有不少企業(yè)是采取直接現(xiàn)金結(jié)算的方式進行營運，因此他們不會擔心企業(yè)的應(yīng)收帳款及壞帳的產(chǎn)生，也不會擔心資金發(fā)生短缺的問題，在這些公司中通常會有大量的閑散資金。因此比較困擾這些公司中資金管理者的是如何合理運用這些盈余資金，提高資金的收益，避免大量資金的沉積。
在銀行間有各種產(chǎn)品可以幫助企業(yè)進行資金的增值和保值。其中風險較小、最常使用的是存款組合、銀債通和委托貸款。
存款組合
存款對于企業(yè)來說是最沒有風險的一種銀行產(chǎn)品。由于其基本沒有風險，因此相對的收益率也很低。單位存款的種類很多，有單位活期存款、單位定期存款、通知存款和協(xié)定存款等。
活期存款是沒有確定存款期限，可以隨時支取資金的一種存款。其具有高流動性的特征，可以滿足企業(yè)隨時取現(xiàn)的需求，但是其收益很低，年利率才0.81%。因此如果企業(yè)將所有的閑散資金都存放銀行作為活期存款勢必造成收益率低，喪失其他可能取得更高收益的機會。
定期存款是由存款人約定期限，到期支付本息的一種存款，它最短的期限是3個月，起存金額在1萬元以上。定期存款因為有一定期限限制，會導致企業(yè)的資金喪失了一定的流動性，而且一旦企業(yè)在未到期時進行支取的話，就只能獲得活期存款的利息。
通知存款是一種不約定存款期限，支取時需提前通知銀行，約定支取日期和支取金額方能支取的存款業(yè)務(wù)。它可以幫助企業(yè)自由調(diào)動資金，提高利息收益。相對活期和定期存款而言具有較高的靈活性和收益率。
協(xié)定存款是企業(yè)和銀行約定期限、商定結(jié)算帳戶需要保留的基本存款額度，由銀行對基本存款額度內(nèi)的存款按結(jié)算日或支取日活期存款利率計算，超過基本存款額度的部分按結(jié)算日或支取日人行公布的高于活期存款利率、低于六個月定期存款利率的協(xié)定存款利率給付利息的一種存款。由于其要求企業(yè)在帳戶中存放一定數(shù)量的資金，這樣也會間接造成企業(yè)資金的閑置，同時也意味著企業(yè)在約定期限內(nèi)不能隨時抽調(diào)回基本存款額度內(nèi)的資金。
可見在每類存款中，都有各自的局限性，也有各自的優(yōu)勢。在企業(yè)中目前運用的最多的就是將幾種存款進行有效組合。進行組合的前提是要能都對企業(yè)未來的現(xiàn)金流進行一個準確的預(yù)測。預(yù)測出未來一段時期內(nèi)，企業(yè)可能的閑散資金，以及相關(guān)現(xiàn)金流的流入流出。只有在這個基礎(chǔ)上企業(yè)的資金管理者才能結(jié)合自身對于流動性和收益性的需求作出一個合理的存款組合。
銀債通
“銀債通”是企業(yè)進行投資的一種的良好的工具，它是一種債券結(jié)算代理業(yè)務(wù)，是銀行通過與企、事業(yè)機構(gòu)法人簽訂債券代理協(xié)議，為委托人提供國內(nèi)外金融市場信息、代理買賣債券、債券回購融資等服務(wù)的業(yè)務(wù)。
該業(yè)務(wù)以安全完善的債券托管結(jié)算體系為依托，企業(yè)投入銀行的資金一般情況下是?？顚Ｓ茫袡C構(gòu)的債券和資金都比較安全。而且銀行的投資品種豐富，企業(yè)可以根據(jù)對于風險的偏好自行選擇相應(yīng)的投資產(chǎn)品。
據(jù)了解，企業(yè)通過銀債通業(yè)務(wù)可以獲得的收益率基本維持在4%左右，和當前的一年期存款利率相持平。
而且在當前利率不斷走高的趨勢下，銀債通的收益可能會更高。同時它還具有象活期存款一樣的流動性，變現(xiàn)能力強，企業(yè)在急需資金的時候可以通過債券回購的方式從銀行獲得資金，隨時滿足企業(yè)的對于資金的需求，消除了企業(yè)投資的后顧之憂。
委托貸款
委托貸款業(yè)務(wù)是指銀行接受企事業(yè)單位的委托，由委托人提供委托資金，受托銀行根據(jù)委托人確定的貸款對象、用途、金額、期限、利率等代為發(fā)放、監(jiān)督使用并協(xié)助收回的貸款。銀行在此過程中只收取手續(xù)費，不承擔貸款風險。
委托貸款可以幫助企業(yè)進行資金管理，增加投資收益，減少資金專項使用風險。但是委托貸款中也可能存在著借款企業(yè)違約的風險。由于銀行不承擔貸款風險，因此所有的風險都由企業(yè)來承擔。企業(yè)在選擇進行委貸的時候一定要考慮到相關(guān)的風險系數(shù)。
