一、應收賬款保理業(yè)務的定義和特點
“應收賬款保理業(yè)務”是企業(yè)將賒銷形成的應收賬款在滿足一定條件的情況下轉讓給商業(yè)銀行（以下簡稱保理商），以取得銀行的流動資金支持、加快企業(yè)資金周轉的業(yè)務。同時，在部分應收賬款保理業(yè)務中保理商還向企業(yè)提供信用控制、銷售分賬戶管理、債權回收和壞賬擔保等其他相關專業(yè)服務。
目前國內(nèi)保理業(yè)務按保理商是否承擔商業(yè)信用風險，可分為有追索權保理（回購型保理）和無追索權保理（買斷型保理），其中有追索權保理業(yè)務的保理商不承擔商業(yè)信用風險，無追索權保理業(yè)務的保理商承擔全部或部分商業(yè)信用風險。根據(jù)應收賬款出售方也即企業(yè)承擔的風險等級不同，無追索權保理業(yè)務又可進一步分為無追索權賣方不承擔風險（完全買斷型）和無追索權賣方承擔部分風險（需詳細判斷型）兩類。
二、會計上劃分應收賬款保理業(yè)務類型及判斷是否終止確認應收賬款的依據(jù)
1. 根據(jù)《企業(yè)會計準則第23號——金融資產(chǎn)轉移》和《國際會計準則第39號——金融工具：確認和計量》有關規(guī)定，劃分保理業(yè)務類型的主要判斷依據(jù)是：出讓應收賬款后，與應收賬款相關的幾乎所有風險和報酬是否已轉移，以及是否繼續(xù)保留對應收賬款的控制。因此，結合下圖對三種應收賬款保理業(yè)務具體說明如下：
（1）有追索權保理業(yè)務：企業(yè)出讓應收賬款后，保理商擁有對企業(yè)的追索權，因此與應收賬款相關的幾乎所有風險和報酬并未轉移，企業(yè)仍繼續(xù)保留對應收賬款的控制。此時，企業(yè)應繼續(xù)確認應收賬款。
（2）無追索權賣方不承擔風險：企業(yè)出讓應收賬款后，與應收賬款相關的幾乎所有風險和報酬已轉移到保理商一邊，企業(yè)不再承擔應收賬款回收風險，也不再保留對應收賬款的控制。此時，企業(yè)可終止確認應收賬款。
（3）無追索權賣方承擔部分風險：企業(yè)出讓應收賬款后，與應收賬款相關的幾乎所有風險和報酬是否發(fā)生轉移（給保理商）及能否終止確認應收賬款，需要根據(jù)實際情況進行進一步判斷，即此種情況下風險報酬轉移跡象不明顯。
2. 對風險報酬轉移跡象不明顯的保理業(yè)務判斷的具體方法：企業(yè)應當比較轉移前后金融資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量凈現(xiàn)值及時間分布的波動使其面臨的風險，如果企業(yè)面臨的風險因金融資產(chǎn)的轉移而發(fā)生實質性改變的，應當終止確認，否則應繼續(xù)確認。如果金融資產(chǎn)轉移前后并非所有的風險和報酬都已經(jīng)轉移，應當進一步通過量化分析進行判斷，即定量分析。
通常情況下，進行定量分析的過程主要有：一是識別與擬轉讓應收賬款相關的全部風險；二是在識別全部風險的前提下，根據(jù)歷史性數(shù)據(jù)等支持性證據(jù)，確定重要的假設條件，以此建立交易前后現(xiàn)金流量分布模型；三是根據(jù)上述模型計算結果比較交易前后未來現(xiàn)金流量凈現(xiàn)值及時間分布的波動使其面臨的風險。如果計算后結果顯示，交易前后風險水平發(fā)生顯著變化（通常認為與該金融資產(chǎn)相關的風險超過90%已轉移），則可判斷為符合金融資產(chǎn)終止確認的條件；否則判斷為不符合金融資產(chǎn)終止確認的條件。
定量分析時應特別關注：一是通常而言，定量計算的結果會反映對風險的定性分析，定量計算的結果不應與定性分析出現(xiàn)嚴重的背離。二是在進行定量分析時，由于每筆應收賬款對應的業(yè)主、回收期限等要素的不同，不同應收賬款面臨的風險也不同，這將對定量計算的結果產(chǎn)生影響，即使與相同銀行簽訂的相同條款，與不同業(yè)主簽訂的或回收期限不同的應收賬款，定量分析的結果也有可能不同，從而影響是否滿足金融資產(chǎn)終止確認的條件。因此需要對每筆交易的應收賬款逐個進行分析。此外，對于金融資產(chǎn)是否符合終止確認的條件，還應考慮合同內(nèi)容的全部條款以及補充合同和其他合同附件，在綜合考慮各項因素的基礎上做出合理判斷。
三、應收賬款保理業(yè)務的會計處理
應收賬款保理業(yè)務本身是以貿(mào)易融資（之后推廣到其他領域）為核心的綜合金融服務業(yè)務，主要可分為兩種性質的金融服務產(chǎn)品：一是融資服務性產(chǎn)品，即企業(yè)通過出讓應收賬款債權，并以支付利息為代價取得融資，保理商收取提供融資服務的利息收入，企業(yè)支付的是利息支出。二是勞務服務性產(chǎn)品，即企業(yè)購買保理商管理應收賬款的勞務，保理商收取手續(xù)費及傭金，銷售商支付的是管理費用，例如：保理商開展資信調查、額度審核、賬戶管理等應收取的費用。一般情況下，勞務性保理業(yè)務是融資性保理業(yè)務的附加服務。
在企業(yè)具體的會計處理中，按應收賬款的風險報酬是否幾乎全部轉移，可將保理業(yè)務分為終止確認應收賬款和繼續(xù)確認應收賬款兩種。繼續(xù)確認應收賬款保理業(yè)務的經(jīng)濟實質是企業(yè)以質押應收賬款的方式取得短期貸款;終止確認應收賬款保理業(yè)務的經(jīng)濟實質是企業(yè)出讓債權以取得貨幣資金。
以建筑企業(yè)應收賬款保理業(yè)務為例，將有關會計處理方法介紹如下：
1. 繼續(xù)確認應收賬款的保理業(yè)務。
例：某建筑企業(yè)某建造合同執(zhí)行中，2月29日工程結算確認10 000元，按建造合同規(guī)定業(yè)主將于9月1日付款。工程結算會計分錄：貸：工程結算10 000；借：應收賬款10 000。
保理業(yè)務：假定3月1日該建筑企業(yè)向保理商出售應收賬款，合同規(guī)定保理商保留有對建筑企業(yè)的追索權。保理商收取各項管理手續(xù)費500元，融資費300元。
說明：上述保理業(yè)務為有追索權的保理業(yè)務，風險與報酬并未轉移，企業(yè)應繼續(xù)確認應收賬款。會計處理主要包括：①實際取得的貨幣資金作為短期借款；②支付的賬戶管理、賬款催收等手續(xù)費及傭金列支為管理費用，同時抵減短期借款或銀行存款；③支付的融資費用列支為財務費用，同時抵減短期借款或銀行存款。如果涉及一次性支付融資費用并在日后攤銷入財務費用，則一次性支付時先記入應付利息。
情況一：若保理商直接將有關保理及管理費用在放款時扣除，而企業(yè)不再另行支付其他費用，則處理如下：借：銀行存款9 200，管理費用500，應付利息300；貸：短期借款10 000。支付的融資費用在保理日與應收債權到期日之間，按直線法攤銷記入財務費用：借：財務費用50；貸：應付利息50（3 ～ 8月每月月末攤銷50元）。
情況二：若保理商按應收賬款余額發(fā)放貸款10 000元，而有關保理管理費和融資費用企業(yè)按發(fā)生時間另行支付，則：借：銀行存款10 000；貸：短期借款10 000。借：管理費用500；貸：銀行存款500。在保理日與應收債權到期日之間，將每月支付的融資費用記入財務費用：借：財務費用50；貸：銀行存款50（3 ～ 8月每月發(fā)生50元）。
債權到期日：①若業(yè)主全額向銀行支付貨款。例：9月1日，業(yè)主全額向銀行支付欠款，則建筑企業(yè)同時沖減短期借款和應收賬款。會計分錄：貸：應收賬款10 000；借：短期借款10 000。②若業(yè)主無力向銀行支付貨款。例：9月1日，業(yè)主無力向銀行支付貨款，建筑企業(yè)有義務代業(yè)主向銀行支付貨款。會計分錄：貸：銀行存款10 000；借：短期借款10 000。
支付后建筑企業(yè)仍存在對業(yè)主的應收賬款10 000元，需要向業(yè)主催收。
2. 終止確認應收賬款的保理業(yè)務。
例：某建筑企業(yè)某建造合同執(zhí)行中，2月29日工程結算確認10 000元，按建造合同規(guī)定業(yè)主將于9月1日付款。會計處理同前：貸：工程結算10 000；借：應收賬款10 000。
保理業(yè)務：假定3月1日該建筑企業(yè)向保理商出售應收賬款，合同規(guī)定保理商不具有對建筑企業(yè)的追索權，且建筑企業(yè)不承擔與該筆應收賬款有關的任何收款風險。保理商收取各項管理手續(xù)費500元，融資費300元。
說明：上述保理業(yè)務為無追索權賣方不承擔風險的保理業(yè)務，風險與報酬已全部轉移給保理商，建筑企業(yè)可終止確認應收賬款，其會計處理主要包括：①實際取得的貨幣資金抵減應收賬款；②支付的賬戶管理、賬款催收等手續(xù)費及傭金列支為管理費用，同時抵減應收賬款；③支付的融資費用，在保理日計入應付利息，同時抵減應收賬款，此后在保理日與應收債權到期日之間，按直線法攤銷，列支為財務費用。借：銀行存款9 200，管理費用500，應付利息300；貸：應收賬款10 000。
支付的融資費用在保理日與應收債權到期日之間，按直線法攤銷列支財務費用：借：財務費用50；貸：應付利息50（3 ～ 8月每月月末攤銷50元）。此時保理業(yè)務根據(jù)扣除費用的方式也可以分為兩種情況。
債權到期日，無論業(yè)主是否向銀行支付工程欠款，都與轉讓應收賬款的企業(yè)無關。企業(yè)無需進行賬務處理。
四、應收賬款保理業(yè)務在財務報表中的反映
一是有追索權保理，即風險和報酬繼續(xù)由企業(yè)承擔，則企業(yè)繼續(xù)確認應收賬款，有關現(xiàn)金流入在資產(chǎn)負債表中體現(xiàn)為貨幣資金和帶息負債的增加，在現(xiàn)金流量表中體現(xiàn)為籌資活動“取得借款所收到的現(xiàn)金”。
二是無追索權且不承擔風險保理，即風險和報酬幾乎全部轉移至保理商，則企業(yè)可終止確認該筆應收賬款，有關現(xiàn)金流入在現(xiàn)金流量表中體現(xiàn)為經(jīng)營活動“銷售商品、提供勞務收到的現(xiàn)金”。
三是無追索權承擔部分風險保理，需要根據(jù)具體保理業(yè)務的經(jīng)濟實質，判斷是否終止或部分終止確認應收賬款。
【作 者】
王 芬
【作者單位】
（中冶建設高新工程技術有限責任公司資金部 北京 100011）
