施工企業(yè)由于其生產(chǎn)的產(chǎn)品的獨特性(單位產(chǎn)品價值高、生產(chǎn)周期長等)決定了投標(biāo)履約保證金的數(shù)額大、質(zhì)押時間長,加之工程工期長,成本管理、控制鏈長,工程竣工但業(yè)主資金不足,造成應(yīng)收款的回收難度大等等,這些都會形成一定的的財務(wù)風(fēng)險,下面從資金結(jié)構(gòu)、合同簽訂、成本控制、工程結(jié)算等環(huán)節(jié)進(jìn)行財務(wù)風(fēng)險分析。
1 施工企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的類型及成因
1.1 資金結(jié)構(gòu)風(fēng)險 從廣義上講資金結(jié)構(gòu)風(fēng)險屬于籌資風(fēng)險范疇,在市場主體的經(jīng)濟(jì)運作中,施工企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險相對較小。但是隨著建筑市場的不斷發(fā)展,投資主體的法人化程度的不斷提高,許多業(yè)主在投標(biāo)過程中增加了風(fēng)險抵押或履約保證金的比例和額度,而且越來越多的業(yè)主將履約保證金由原來的銀行保函改為貨幣資金,這樣就加大了施工企業(yè)貨幣資金的額外沉淀量,在這種資金需要量較大且又比較集中的情況下,籌集資金的方式和結(jié)構(gòu)是否合理直接關(guān)系到規(guī)避財務(wù)風(fēng)險能力的強弱。
資金的來源有兩部分:負(fù)債資金和權(quán)益資金。主要的資金來源是自有資金和銀行貸款。但施工企業(yè)的工程項目地域分散,資金的效應(yīng)也基本上僅限于本項目部,沒有統(tǒng)一集中管理,資金使用缺乏計劃性,有的項目從小團(tuán)體利益出發(fā),追求局部利益和短期效益,破壞了企業(yè)整體的資金平衡,所以目前施工企業(yè)(除上市公司外)采用較多的籌資方式是銀行貸款,銀行貸款除具有其自身籌資速度快、籌資成本低、借款彈性好的優(yōu)點外,財務(wù)風(fēng)險大、限制條件多、籌資數(shù)額有限,在一定程度上影響了施工企業(yè)的資金規(guī)模和周轉(zhuǎn)速度,由于金融機構(gòu)對施工企業(yè)的貸款多是短期借款,但施工企業(yè)資金周轉(zhuǎn)的周期較長,往往貸款期限屆滿,資金未能完成周轉(zhuǎn),各下屬工程項目部的資金又較分散,企業(yè)不得已還要借新債還舊債。僅靠這種籌資方式,利用企業(yè)的沉淀資金來運作生產(chǎn)經(jīng)營,影響了資金結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定性,也限制了企業(yè)的投資方向和發(fā)展規(guī)模,在一定程度上隱含著財務(wù)風(fēng)險。
1.2 合同中的財務(wù)風(fēng)險 當(dāng)前由于建筑市場的不規(guī)范和投標(biāo)的激烈競爭,使企業(yè)面臨著許多問題,如工程質(zhì)量問題、工程款拖欠問題、材料價格問題等,都與合同履行不良有著密切的關(guān)系。許多業(yè)主利用施工企業(yè)急于攬到工程任務(wù)的迫切心理,在簽訂合同時附加某些不平等條款,如要求施工企業(yè)墊付大量資金,收取工程保證金等。類似如此項目,管理稍一放松,則可能發(fā)生虧損,甚至出現(xiàn)項目承接到手就意味著要發(fā)生虧損,企致使施工企業(yè)在承接工程初期就處于非常不利的地位,甚至陷入合同陷阱,直接增大了財務(wù)風(fēng)險系數(shù)。合同風(fēng)險是客觀存在的,但也有主觀性,是由工程的復(fù)雜性和多變性決定的,是合同雙方必須共同承擔(dān)的。合同的客觀風(fēng)險是法律法規(guī)、合同條件以及慣例規(guī)定的,其風(fēng)險責(zé)任是合同雙方無法回避的。例如: 工程變更風(fēng)險,即合同規(guī)定施工企業(yè)應(yīng)承擔(dān)的風(fēng)險有工程變更在15%的合同金額內(nèi),施工企業(yè)得不到任何補償調(diào)整;又如:合同價格的調(diào)整,如果合同規(guī)定不予調(diào)整,而實際施工中,發(fā)生變更,導(dǎo)致成本增加,則施工企業(yè)必須承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險。處理此類風(fēng)險問題,關(guān)鍵就在于要有轉(zhuǎn)移風(fēng)險和分散風(fēng)險的能力,使合同風(fēng)險減少到最低限度。合同是施工企業(yè)一切風(fēng)險的源頭,如果合同“先天不足”,勢必會造成工程項目實施中的被動,增加施工企業(yè)財務(wù)風(fēng)險。
1.3 項目成本管理控制的財務(wù)風(fēng)險 成本管理是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營管理的一個重要組成部分,在項目施工過程中,是不是實行全面成本控制,是否能夠嚴(yán)格按照成本計劃實施和控制,對構(gòu)成工程實體的材料、人工、機械等施工現(xiàn)場工程直接費用能否分別不同情況,采取不同措施加以控制;對項目部間接費的核算和控制能否按照施工預(yù)算及工期要求,制訂出費用開支計劃,且對每一個費用項目逐一核定指標(biāo)。每一環(huán)節(jié)的成本管理和控制都直接影響項目的經(jīng)濟(jì)效益,無論哪個環(huán)節(jié)處理不當(dāng),都有釀起財務(wù)風(fēng)險的可能。
1.4 工程竣工結(jié)算的財務(wù)風(fēng)險 一般而言,施工項目竣工后,就要及時辦理工程竣工驗收、編制工程竣工決算,但是由于業(yè)主和設(shè)計的原因致使有的單項工程的變更或調(diào)概不能及時批復(fù),這樣就會造成項目財務(wù)結(jié)算滯后;另外在施工的后期階段,業(yè)主資金往往不足,加大了施工企業(yè)及時收回工程結(jié)算尾款的難度,增加施工企業(yè)的資金負(fù)擔(dān),同時,也延長了工程保修時間,增加工程保修費用,從而增加了工程項目成本,財務(wù)風(fēng)險也隨之而來。 2 施工企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的防范及對策
施工企業(yè)應(yīng)充分認(rèn)識所面臨的上述財務(wù)風(fēng)險,未雨綢繆,采用各種必要的手段和措施,對財務(wù)風(fēng)險加以預(yù)警、規(guī)避、防范,盡可能以最小的代價來確保企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的正常運作。
2.1 實行資金統(tǒng)一調(diào)度管理,拓寬籌資渠道 目前施工企業(yè)工程項目地域的分散性,逐漸形成了資金的分層管理,另外由于各項目“肥瘦不均”,致使有的項目大量資金沉淀,而有的項目資金匱乏,造成了企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)緩慢,再加之單一化籌資渠道,影響了企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的正常運轉(zhuǎn)。為此建議采取以下對策:
2.1.1 統(tǒng)籌資金預(yù)算 年初施工企業(yè)根據(jù)新上項目和施工生產(chǎn)需要,統(tǒng)一編制資金預(yù)算計劃,指導(dǎo)和調(diào)節(jié)日常的資金管理工作。在資金預(yù)算編制的過程中,要堅持全局性、系統(tǒng)性的原則,機關(guān)管理預(yù)算與項目預(yù)算結(jié)合的原則,編制的預(yù)算既能保證機關(guān)管理層正常經(jīng)營的開支,又能滿足現(xiàn)場施工生產(chǎn)的需要。
2.1.2 統(tǒng)一調(diào)配、市場化運作 在資金運作上實行集中管理,統(tǒng)一調(diào)配,充分發(fā)揮資金規(guī)模優(yōu)勢,滿足發(fā)展需要。融集各工程項目富裕資金,由公司統(tǒng)一調(diào)度;按市場化運作,可以采取收取資金占用費的形式,誰使用誰支付資金占用費,這樣不僅解決了融資難的問題,而且保證了工程項目資金的正常周轉(zhuǎn),提高了資金利用率。
2.2 嚴(yán)把合同關(guān),做到“五不簽” 合同風(fēng)險雖然是合同雙方確認(rèn)了的,但不管是屬于業(yè)主的風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁給施工企業(yè)的,還是施工企業(yè)自身因素造成的。它都反映了施工企業(yè)在簽訂合同時對其隱含的財務(wù)風(fēng)險沒有足夠的預(yù)警,為有效防范財務(wù)風(fēng)險,把好合同簽訂關(guān),施工企業(yè)需要做好兩方面的防范措施。
2.2.1 做到合同“五不簽”即:①不合投標(biāo)程序的合同不簽,有的工程項目資金不到位,環(huán)保設(shè)計不達(dá)標(biāo)等未取得有關(guān)主管部門批文,這樣的項目一旦投入資金,最終就要承擔(dān)財務(wù)風(fēng)險;②未經(jīng)審查的合同不簽;③不合法的合同不簽;④低于成本價的合同不簽;⑤顯失公平的合同不簽;
在審簽合同時能夠做到以上幾點,就能夠及早發(fā)現(xiàn)合同中的風(fēng)險,以避免在以后合同履行中出現(xiàn):開工不撥預(yù)付款,暫扣質(zhì)保金比例太大,遲遲不計價,計量依據(jù)不確定等情況,類似如此引起的財務(wù)風(fēng)險將會給施工企業(yè)造成潛虧的局面。
2.2.2 密切關(guān)注施工合同中的“補充協(xié)議” 在施工合同中,業(yè)主往往基于自身對工程建設(shè)管理的需要,對施工合同進(jìn)行補充或修改,經(jīng)補充的協(xié)議,與施工合同前述條款規(guī)定相比有優(yōu)先適用的原則。特別是工程款的撥付、稅金繳納、大型主材料款的支付等等要有明確規(guī)定。對墊資和墊資利息是否有約定,如有約定,施工企業(yè)可以請求按約定返還墊資及其利息(按不高于銀行同期貸款利率),如無約定,則視為工程欠款,無權(quán)請求支付利息;對于業(yè)主按一定比例暫扣的工程質(zhì)量保證金是否計息,要在合同中約定,若無約定,則視為無息暫扣。
2.3 加強預(yù)算管理,推行責(zé)任成本核算 成本風(fēng)險是施工企業(yè)的一個重要的財務(wù)風(fēng)險。對成本風(fēng)險的控制,一方面通過三算對比,在施工過程中對由計劃部門提供的預(yù)算,成本管理部門按內(nèi)部公司定額對工程項目的評估成本,以及項目實施的實際成本進(jìn)行對比分析,找出差異并制定對策,有效控制項目成本。另一方面通過量、價分析,對項目部材料消耗、設(shè)計變更與索賠等情況逐一分析,材料價格由企業(yè)統(tǒng)一管理并承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。具體而言要采取以下對策來防范財務(wù)風(fēng)險:
2.3.1 切實推行責(zé)任成本核算
2.3.1.1 加強工程項目成本核算和成本考核 組織公司專業(yè)人員對工程項目編制合理的施工組織方案,根據(jù)施工方案確定工程量,編制企業(yè)內(nèi)部施工預(yù)算,詳細(xì)調(diào)查工程所在地的材料、勞務(wù)用工等價格,在中標(biāo)價的基礎(chǔ)上,按工程量和工機料生產(chǎn)要素的單價,測算合理的工程項目責(zé)任成本。
加強成本考核工作,公司開展每月對項目部的綜合考評,在項目部之間形成比學(xué)趕超的竟?fàn)幏諊?不斷掀起施工高潮。通過定期檢查監(jiān)督各個環(huán)節(jié)、各個項目工程直接成本開支情況,分析節(jié)約或超支原因,節(jié)約者獎,超支者罰,獎罰分明,以調(diào)動廣大職工降低成本的積極性。此項重要措施必須領(lǐng)導(dǎo)重視,財務(wù)部門積極協(xié)調(diào)計經(jīng)、人事、材料、設(shè)備、項目部等相關(guān)職能部門的經(jīng)濟(jì)核算工作,發(fā)揮財務(wù)管理的中樞作用。
2.3.1.2 加強材料的采購和倉管 因材料耗用占工程項目成本的60%以上,努力降低材料成本是企業(yè)成本管理的主要措施。一是嚴(yán)格控制材料采購成本,充分利用集團(tuán)公司材料購銷平臺和項目部的材料詢價權(quán)、建議權(quán),同時兼顧集團(tuán)公司效益最大化原則,結(jié)合公司的資金支付優(yōu)勢,發(fā)揮材料效能監(jiān)察作用,經(jīng)過材料部貨比三家,降低材料采購價格。加強材料采購的計劃管理,形成材料采購的雙控月報制度,防止無計劃采購和超購。有效地加快存貨周轉(zhuǎn)速度,降低庫存材料量,盡量使公司倉庫儲存量降到最低限度。盤活閑置資產(chǎn),有效利用周轉(zhuǎn)材料創(chuàng)效益;激勵約束機制鼓勵項目部在保證工程質(zhì)量的前提下合理節(jié)約使用材料,與項目部簽定單項材料節(jié)約獎罰約定。
2.3.1.3 有效降低財務(wù)費用 受政府工程資金支付規(guī)定和結(jié)算周期的影響,施工企業(yè)應(yīng)收賬款偏高,引致資金周轉(zhuǎn)困難,故財務(wù)杠桿利用率較高,只有積極穩(wěn)妥地利用負(fù)債經(jīng)營的優(yōu)勢。加強資金管理,合理適度使用銀行承兌匯票結(jié)算,在緩和資金壓力的前提下減少利息支出,有效降低財務(wù)費用。加強與各商業(yè)銀行的聯(lián)系工作,增加企業(yè)的銀行授信額度,保證銀行信貸證明、投標(biāo)保函、履約保函、預(yù)付款保函出具所需。
2.3.1.4 嚴(yán)格控制非生產(chǎn)性支出 嚴(yán)格控制其他日常管理費用,對非生產(chǎn)性的開支要壓縮到最低限度。制定各項費用開支計劃,包括辦公費用、投標(biāo)費用、業(yè)務(wù)招待費等,經(jīng)領(lǐng)導(dǎo)審定后責(zé)任到部門,財務(wù)部門嚴(yán)格把關(guān)。精簡項目管理人員,有效控制工資性支出和社保等費用。
2.3.2 加強社會保險意識 目前,業(yè)主在加強工程質(zhì)量的同時,不僅將安全責(zé)任作為考核獎罰,評定施工企業(yè)信譽度的依據(jù),而且還直接和工程計量相掛鉤,為此,在施工生產(chǎn)過程中不僅要為特殊工種人員購買人身意外保險,而且要針對工程的特點參投工程保險,工程保險主要包括:物質(zhì)損失部分、第三者責(zé)任險,通過社會保險,可有效地避免和降低不可預(yù)見費用的發(fā)生。
2.4 及時辦理竣工結(jié)算,降低外欠款風(fēng)險 建設(shè)工程竣工結(jié)算是施工企業(yè)所承包的工程按照建設(shè)工程施工合同所規(guī)定的施工內(nèi)容全部完工交付使用后,向業(yè)主辦理工程價款結(jié)算的環(huán)節(jié)。要做到以下幾點:
2.4.1 在工程后期,大多數(shù)建設(shè)項目資金緊張,若不能及時結(jié)算,業(yè)主則不會再撥付工程款,拖延的時間越長,外欠款的風(fēng)險也越大。所以施工企業(yè)一旦按照圖紙要求完成施工后,就要及時辦理竣工驗收,編制工程竣工決算,按照施工合同規(guī)定的時間辦理決算送審。對于設(shè)計變更部分或因業(yè)主原因?qū)е碌耐９p失、場地原因而發(fā)生的材料倒運費等費用要及時進(jìn)行現(xiàn)場簽證,追加合同價款辦理工程結(jié)算,確保取得足額結(jié)算收入,加速竣工工程款的回收。
2.4.2 據(jù)施工合同做好工程的索賠工作。索賠是市場經(jīng)濟(jì)活動中常見的社會現(xiàn)象,是一種以合同和法律為依據(jù)、合情合理的簽證認(rèn)可行為,是目前工程承包中不可避免的事項。在施工企業(yè),索賠工作應(yīng)是全部竣工結(jié)算不可忽視的內(nèi)容之一,施工企業(yè)應(yīng)當(dāng)重視索賠的實質(zhì)和方法. 當(dāng)工程施工中出現(xiàn)合同內(nèi)容之外的自然因素、社會因素引起工程發(fā)生事故或拖延工期等情況時,施工單位應(yīng)及時收集相關(guān)證據(jù),認(rèn)真分析,提出索賠申請,追補損失。因此,做好索賠工作,盡量減少施工企業(yè)前期投入的資源損失和資金的占用,加快資金周轉(zhuǎn),對規(guī)避財務(wù)風(fēng)險起著不可忽視的重要作用。
2.4.3 在工程保修期內(nèi),工程項目部應(yīng)根據(jù)實際工程量,合理預(yù)計可能發(fā)生的維修費用,并制定保修計劃,以此作為保修費用的控制依據(jù)。根據(jù)實際情況,項目部可委派專人或由就近施工的人員代管,盡量節(jié)約開支,降低財務(wù)風(fēng)險。
2.5 提高財務(wù)人員財務(wù)風(fēng)險防范意識 ,帶動企業(yè)職工增強財務(wù)風(fēng)險意識。財務(wù)風(fēng)險是客觀存在的,只要有經(jīng)濟(jì)活動,就必然存在風(fēng)險,許多人認(rèn)為只要管好用好資金,就不會產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險,故而風(fēng)險意識淡薄是產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險的重要原因之一。財務(wù)風(fēng)險存在于企業(yè)管理的各個環(huán)節(jié),任何環(huán)節(jié)的工作失誤都有可能會給企業(yè)帶來財務(wù)風(fēng)險,所以從企業(yè)來講應(yīng)不斷強化會計基礎(chǔ)工作,提高財務(wù)人員的自身業(yè)務(wù)素質(zhì),增強參與經(jīng)濟(jì)決策和經(jīng)濟(jì)活動分析的能力,能夠透過經(jīng)濟(jì)活動現(xiàn)象看本質(zhì),及時準(zhǔn)確捕捉財務(wù)風(fēng)險的信號并向管理者進(jìn)行反饋并積極采取措施進(jìn)行防范和規(guī)避,而不是消極等待。
綜上所述,現(xiàn)代企業(yè)制度要求企業(yè)自主盈虧,必須強化企業(yè)財務(wù)約束,規(guī)避財務(wù)風(fēng)險。目前施工企業(yè)經(jīng)過多年改制已經(jīng)步入公司化的正規(guī)運作,所以施工企業(yè)的長遠(yuǎn)目標(biāo)應(yīng)是通過資本運營,優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)、投資趨向,加大外欠工程款的回收力度,實現(xiàn)國有資本的保值增值,建立科學(xué)的財務(wù)預(yù)警系統(tǒng),防范和化解財務(wù)風(fēng)險,將發(fā)生財務(wù)風(fēng)險的機率降到最低限度,實現(xiàn)企業(yè)效益最大化。
